歐元/美元 5分鐘分析

週四，歐元/美元匯率表現出顯著的下滑，這完全符合當前的技術圖況。需要指出的是，上漲趨勢並不意味著價格必須不斷上升。週四，我們看到了一個小幅的修正，這絕不影響目前的趨勢——趨勢仍然是上升的。市場對歐洲數據毫不關注，而國內生產總值和工業生產數據一如既往地疲弱。然而，美國交易時段帶來了驚喜。生產者物價指數通常每月波動在0.1%到0.3%之間，但這次上升了0.9%。核心生產者物價指數也上升了0.9%。年率達到3.7%。這意味著美國企業已經開始大幅提高價格。

話雖如此，Jerome Powell和許多專家早些時候警告說，美國的通脹將會上升。零售商一直試圖保持價格穩定，依賴於舊有庫存。但一切都有極限。高PPI降低了近期美聯儲大幅降息的可能性，但並不影響9月17日的美聯儲會議。

在5分鐘圖表中，週四圍繞著1.1660–1.1666區域形成了三個交易信號。首先，價格從這個區域反彈，但這是一個假信號。然後該區域被突破，隨後價格從下方再次反彈。因此，交易者們可以先開立長倉（平手 — 價格上升了15點），再開立短倉（小幅獲利並選擇將其轉至週五）。

COT報告

最新的COT報告日期為8月5日。正如上圖所示，非商業交易者的淨持倉長期以來都保持看漲，而空頭在2024年底才勉強進入主導區域，但很快就失去了優勢。自從唐納·川普上任以來，美元一貶再貶。我們無法百分之百確定美元下跌趨勢會持續，但當前的全球發展趨勢正好指向該方向。

我們仍未看到能夠強化歐元的基本面因素，但對美元走弱卻有一個非常顯著的因素。長期的下行趨勢依舊存在，但此時此刻，過去17年價格如何變動有什麼關係呢？一旦川普結束他的貿易戰，美元可能會開始上升，但最近的事件表明，貿易戰將以某種形式繼續下去。

紅色和藍色指標線的定位依然顯示出看漲趨勢。在上一次報告週中，“非商業”組別的多頭頭寸減少了1,400，而空頭頭寸增加了5,900。因此，該週的淨持倉減少了7,300份合約──變動幅度不大。

EUR/USD 1小時分析

在小時圖上，歐元/美元匯率繼續形成新的上升趨勢。最新的上升波段開始於價格從日圖的Senkou Span B線反彈之後。因此，美元進行了非常技術性的修正，而上升趨勢保持不變。在週四，價格稍微下跌，並可能甚至在趨勢線下方盤整。然而，在我們看來，這不會顯著改變現狀，當然也不會為美元開啟光明的前景。

對於8月15日，我們重點關注以下交易水平：1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1534, 1.1615, 1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1846–1.1857，以及Senkou Span B線（1.1546）和Kijun-sen線（1.1660）。要注意，Ichimoku指標線在一天中可能會移動，這應當在確定交易信號時考慮到。不要忘記在價格朝正確方向移動15個點時，將止損設置到保本位置。這將防止如果信號被證實為假而造成的潛在損失。

在週五，歐元區沒有安排重要事件，而美國將公佈零售銷售、工業生產和消費者信心的報告。這些數據雖不是最重要，但如果數據與預測差距顯著，市場可能會有反應。在晚間，將安排弗拉迪米爾·普京與唐納德·特朗普之間的會議。

交易建議

在週五，如果匯率自趨勢線或Senkou Span B線反彈，可能會恢復上升趨勢。在這種情況下，長倉將再次顯得重要。如果趨勢線被突破，可能會預期在一段時間內跌向Senkou Span B線。

圖例說明：

• 支撐和阻力價格水平 —— 粗紅線，可能是價格移動的終點。它們不是交易信號源。
• Kijun-sen和Senkou Span B線 —— 這些是強大的Ichimoku指標線，從4小時時間框移至1小时时間框。
• 極值水平 —— 細紅線，以前價格在這些點位反彈。這些是交易信號來源。
• 黃色線 —— 趨勢線、趨勢通道及其他技術形態。
• 圖表上的COT指標1 —— 每類交易者的淨持倉量。