Ce lundi, la paire EUR/USD s'est consolidée au-dessus de la zone 1,1374–1,1380 et a grimpé jusqu'au niveau de retracement de 76,4 % à 1,1454. Un rebond à partir de ce niveau a joué en faveur du dollar américain et a initié une baisse. Par conséquent, dans un avenir proche, un retour de l'euro vers la zone de support de 1,1374–1,1380 peut être envisagé. Une consolidation au-dessus de 1,1454 permettra aux traders d'anticiper une croissance supplémentaire vers le prochain niveau de Fibonacci à 1,1574.

La structure des vagues sur le graphique horaire a changé. La dernière vague haussière terminée a dépassé le sommet précédent, et la dernière vague baissière a franchi le creux précédent. Maintenant, la nouvelle vague haussière a à nouveau dépassé le sommet précédent. Ainsi, la tendance reste haussière malgré certains signes de retournement. Les récentes nouvelles concernant la possible augmentation des tarifs sur l'acier et l'aluminium ont obligé les vendeurs à se retirer à nouveau.

Le contexte informationnel de lundi était plutôt faible. Les indices PMI manufacturiers de l'Allemagne et de la zone euro n'ont pas eu d'impact significatif sur le mouvement de la paire. Le dollar américain a commencé à se déprécier pendant la nuit alors que le marché réagissait aux nouvelles concernant une possible augmentation des tarifs sur les importations d'acier et d'aluminium aux États-Unis. Il a également été rapporté que Washington et Pékin s'accusent mutuellement de perturber les accords de paix. En conséquence, la guerre commerciale prend une nouvelle dimension en début de semaine, et les traders restent prudents quant à l'achat de dollars américains. Aujourd'hui, la zone euro publiera les données d'inflation de mai, qui pourraient avoir un impact deux jours avant la réunion de la BCE. Si l'inflation augmentait de manière inattendue (ce qui ne peut être exclu en raison des tarifs de Trump contre l'UE), la BCE pourrait reconsidérer et laisser les taux d'intérêt inchangés jeudi. Cependant, que la BCE réduise ou non les taux, cela a actuellement peu de signification pour l'euro.

Sur le graphique de 4 heures, la paire est revenue au niveau de retracement de 100,0% à 1,1213 et a rebondi à partir de là. Ce rebond favorise l'euro et suggère une hausse vers le niveau de retracement de 127,2% à 1,1495. Un rebond à partir de 1,1495 soutiendrait le dollar américain et entraînerait une légère baisse, tandis qu'une percée au-dessus de ce niveau augmenterait les chances de poursuite de la croissance vers le niveau de retracement de 161,8% à 1,1851. Aucune divergence émergente n'est observée sur aucun indicateur.

Rapport Commitment of Traders (COT) :

Au cours de la dernière semaine de rapport, les traders professionnels ont fermé 1,716 positions Long et 6,737 positions Short. Le sentiment du groupe "Non-commercial" reste haussier grâce à Donald Trump. Le nombre total de positions Long détenues par les spéculateurs s’élève maintenant à 204,000, tandis que les positions Short sont à 124,000, et l’écart continue de se creuser (avec de rares exceptions). Ainsi, la demande pour l'euro reste forte, contrairement au dollar. La situation demeure inchangée.

Depuis dix-sept semaines consécutives, les grands traders réduisent leurs positions Short et augmentent leurs positions Long. La divergence dans les approches de politique monétaire entre la BCE et la Fed favorise le dollar américain, mais les politiques de Trump sont un facteur plus significatif pour les traders, car elles peuvent conduire à une récession de l'économie américaine et à de nombreux problèmes structurels à long terme.

Calendrier économique pour les États-Unis et la zone euro :

• Zone euro – Indice des prix à la consommation (09:00 UTC).
• États-Unis – Offres d'emplois JOLTS (14:00 UTC).

Le 3 juin, le calendrier économique contient deux entrées. L'influence du contexte économique sur le sentiment du marché ce mardi est attendue comme faible, car les deux rapports ont actuellement une faible signification pour les traders.

Prévisions et recommandations de trading pour l'EUR/USD :

La vente de la paire est possible aujourd'hui en cas de rebond depuis le niveau de 1.1454 avec des objectifs à 1.1374–1.1380 et 1.1320. Les achats étaient conseillés aujourd'hui à partir d'un rebond sur n'importe quel niveau du graphique horaire avec un objectif de 1.1374–1.1380. Cet objectif a été atteint. Une clôture au-dessus de la zone 1.1374–1.1380 a permis de maintenir les achats ouverts avec un objectif à 1.1454, qui a également été atteint. Aujourd'hui, les achats seront possibles sur un rebond de la zone 1.1374–1.1380 ou une clôture au-dessus du niveau de 1.1454.

Les grilles de Fibonacci sont construites à partir de 1.1574–1.1066 sur le graphique horaire et de 1.1214–1.0179 sur le graphique de 4 heures.