Na sexta-feira, o par EUR/USD recuou a partir do nível de retração de 50,0% em 1,1590, reverteu a favor da moeda europeia e subiu acima dos picos de todas as ondas anteriores. O par consolidou acima do nível de retração de 76,4% em 1,1695, o que permite aos traders esperar a continuação do crescimento em direção ao próximo nível de Fibonacci de 100,0% em 1,1789. Uma consolidação dos preços abaixo de 1,1695 na segunda-feira beneficiaria a moeda americana e poderia levar a uma queda em direção ao nível de suporte de 1,1637–1,1645.

A situação das ondas no gráfico horário permanece simples e clara. A última onda descendente concluída não quebrou as mínimas anteriores, enquanto a última onda ascendente rompeu quase todos os picos recentes. Assim, neste momento, a tendência pode novamente se tornar altista. Os últimos dados do mercado de trabalho e as mudanças nas expectativas de política monetária do Fed estão apoiando os traders otimistas.

Na sexta-feira, o único dado econômico relevante foi o PIB final da Alemanha no segundo trimestre. Verificou-se que a economia caiu 0,3%, e não 0,1% como estimado anteriormente. Isso, por si só, poderia ter sido motivo para que os ursos atacassem. No entanto, os traders aguardavam o dia todo por um evento específico — e não era o relatório do PIB alemão. À noite, Jerome Powell fez seu discurso, abordando diversas questões relacionadas às estatísticas recentes e ao futuro da política monetária do Fed.

Na prática, o presidente do FOMC não deu pistas claras sobre um corte de juros em setembro e não apresentou previsões de longo prazo. Contudo, o mercado interpretou suas palavras sobre um possível corte de juros no futuro como um sinal para vender o dólar. Após o discurso de Powell, os traders ficaram mais céticos quanto a um corte em setembro, mas isso não impediu a desvalorização da moeda no mercado. Powell tentou manter um discurso neutro, sem prometer cortes nem manutenção da taxa, mas, como se vê, os traders precisavam apenas de um pretexto para reagir.

No gráfico de 4 horas, o par realizou outro recuo em favor do euro e consolidou acima de 1,1680. Esse nível tem sido frequentemente cruzado pelo preço recentemente, portanto, não recomendo focar nele. O gráfico horário é muito mais informativo e claro, com mais níveis disponíveis. Nenhuma divergência emergente é observada hoje em qualquer indicador.

Relatório de Compromisso dos Traders (COT):

Durante a última semana de relatório, os investidores profissionais abriram 6.420 posições de compras e 3.106 posições de vendas. O sentimento do grupo "Não-comercial" continua altista, graças a Donald Trump, e vem se fortalecendo ao longo do tempo. O número total de posições de compras mantidas pelos especuladores agora é de 253.000, enquanto as posições de vendas somam 134.000. A diferença é quase duas vezes maior. Além disso, observe o número de células verdes na tabela acima, refletindo fortes aumentos nas posições em euro. Na maioria dos casos, o interesse pelo euro continua crescendo, enquanto o interesse pelo dólar diminui.

Por vinte e oito semanas consecutivas, os grandes investidores vêm reduzindo posições de vendas e aumentando as de compras. As políticas de Donald Trump continuam sendo o fator mais influente para os traders, pois podem causar inúmeros problemas estruturais de longo prazo para os EUA. Apesar da assinatura de vários acordos comerciais importantes, alguns indicadores econômicos-chave mostram sinais de queda.

Calendário de notícias para os EUA e a zona do euro:

• Zona do euro – Índice Ifo de Clima Empresarial na Alemanha (08:00 UTC).

Em 25 de agosto, o calendário econômico contém apenas essa divulgação, mas é pouco provável que atraia o interesse dos traders. O noticiário não influenciará o sentimento do mercado na segunda-feira.

Previsão para o EUR/USD e dicas de negociação:

Posições de vendas podem ser consideradas hoje se o par fechar abaixo de 1,1695 no gráfico horário, com alvo em 1,1637–1,1645. Posições de compras poderiam ter sido abertas em um rebote a partir de 1,1590 no gráfico horário, com alvos em 1,1637–1,1645 e 1,1695. Todos esses alvos já foram alcançados na sexta-feira. Hoje, posições de compras serão possíveis em um reote a partir de 1,1695, com alvo em 1,1789.

As grades de Fibonacci são formados entre 1,1789–1,1392 no gráfico horário e 1,1214–1,0179 no gráfico de 4 horas.