يوم الجمعة، واصل زوج اليورو/الدولار الأمريكي تراجعه بعد ارتداده من منطقة 1.1789–1.1802. قد يستمر تراجع اليورو نحو مستوى التصحيح 76.4% عند 1.1695، لكنني أعتقد أن هبوط اليورو هو مجرد صدفة. سأوضح السبب أدناه. الارتداد من مستوى 1.1695 سيعمل لصالح اليورو واستعادة الاتجاه "الصعودي". التماسك فوق منطقة المقاومة 1.1789–1.1802 سيزيد من احتمال استمرار النمو نحو 1.1896.

الوضع الموجي على الرسم البياني الساعي لا يزال بسيطًا وواضحًا. الموجة الصاعدة الأخيرة تجاوزت قمة الموجة السابقة، والموجة الهابطة الأخيرة لم تكسر القاع السابق. وبالتالي، لا يزال الاتجاه "صعوديًا" في الوقت الحالي. تدعم البيانات الأخيرة لسوق العمل والتوقعات المتغيرة لسياسة الاحتياطي الفيدرالي النقدية حاليًا فقط المتداولين الصاعدين، بينما يبقى المتداولون الهابطون على الهامش. لتغيير الاتجاه إلى "هبوطي"، يجب أن ينخفض الزوج إلى منطقة الدعم 1.1637–1.1645.

على الرغم من عدم وجود أخبار مهمة، استمر المتداولون الهابطون في دفع السوق. في رأيي، لم يكن تراجع اليورو مبررًا من الناحية الأساسية. في الأسبوع الماضي، قررت اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) خفض سعر الفائدة وألمحت إلى إمكانية القيام بذلك مرة أخرى خلال الاجتماعين المتبقيين من العام. ما هو السيناريو الأكثر تيسيرًا الذي كان يمكن توقعه؟ في الأسبوع الذي سبقه، أوضح البنك المركزي الأوروبي أنه لا حاجة لمزيد من التيسير النقدي — نقطة أخرى لصالح اليورو. كانت البيانات الاقتصادية الأمريكية في الأسابيع الأخيرة ضعيفة، مما يثقل كاهل الدولار. لذلك، أعتبر التراجع الأخير لليورو/الدولار الأمريكي مصادفة أو مجرد تصحيح تقني. بينما كانت هناك عوامل تؤثر على الانخفاض، كانت معظمها مرتبطة بالجنيه الإسترليني، وليس قضايا في فرنسا أو موقف الاحتياطي الفيدرالي الذي يُفترض أنه "غير تيسيري بما فيه الكفاية". لا أرى حاليًا أي سبب للتخلي عن الاتجاه الصعودي.

على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، استقرت الزوجة فوق القناة الأفقية، مما سمح للمتداولين بتوقع مزيد من النمو. عمل الارتداد من مستوى فيبوناتشي 161.8% عند 1.1854 لصالح الدولار الأمريكي وأدى إلى تراجع طفيف نحو 1.1680. سيسمح الاستقرار فوق مستوى 1.1854 للمتداولين بتوقع استمرار النمو نحو مستوى 1.2066. لا توجد تباينات ناشئة مرئية حاليًا على أي مؤشر.

تقرير التزامات المتداولين (COT):

خلال الأسبوع الماضي، قام المشاركون المحترفون في السوق بإغلاق 4,788 مركز شراء وفتح 3,130 مركز بيع. لا يزال شعور مجموعة المتداولين "غير التجاريين" متفائلاً، ويرجع ذلك جزئيًا إلى دونالد ترامب، ويستمر في التعزيز. يبلغ إجمالي عدد مراكز الشراء التي يحتفظ بها المضاربون الآن 253,000، مقابل 135,000 مركز بيع — تقريبًا بنسبة 2:1 لصالح المتفائلين. لاحظ أيضًا عدد الخلايا الخضراء في الجدول أعلاه — علامة على تراكم قوي لمراكز الشراء في اليورو. غالبًا ما يزداد الاهتمام باليورو بينما يتراجع الاهتمام بالدولار.

لمدة 32 أسبوعًا متتاليًا، قام اللاعبون الرئيسيون بتقليل مراكز البيع وزيادة مراكز الشراء. تظل سياسات دونالد ترامب عاملاً مهمًا للمتداولين حيث قد تؤدي إلى مشاكل هيكلية طويلة الأجل للاقتصاد الأمريكي. على الرغم من توقيع عدة اتفاقيات تجارية رئيسية، إلا أن العديد من المؤشرات الاقتصادية الهامة في الولايات المتحدة تظهر تراجعًا.

التقويم الاقتصادي للولايات المتحدة ومنطقة اليورو: لا يحتوي يوم 22 سبتمبر على أحداث اقتصادية بارزة. لن يكون للخلفية الإخبارية أي تأثير على معنويات السوق يوم الاثنين.

توقعات EUR/USD وتوصيات المتداولين:

كان من الممكن بيع الزوج عند الارتداد من مستوى 1.1896 على الرسم البياني الساعي مع هدف عند 1.1802 – تم الوصول إلى الهدف. كانت هناك فرص جديدة للبيع أيضًا عند الإغلاق تحت منطقة 1.1789–1.1802 مع هدف عند 1.1695 – يمكن الاحتفاظ بهذه الصفقات مفتوحة حتى يظهر إشارة شراء، مع ضبط وقف الخسارة عند نقطة التعادل. قد تتطور فرص الشراء اليوم إذا أغلقت الأسعار فوق منطقة 1.1789–1.1802 (الهدف: 1.1896) أو عند الارتداد من مستوى 1.1695.

تم رسم مستويات فيبوناتشي من 1.1789–1.1392 على الرسم البياني الساعي ومن 1.1214–1.0179 على الرسم البياني لأربع ساعات.